Anwim: wykup serii D za 25 mln zł rok przed terminem

🕒 2 min czytania

Anwim, operator stacji paliw MOYA, wykupi przed terminem całą serię D obligacji o wartości 25 mln zł, notowaną na Catalyst jako ANW1227. Zarząd podjął decyzję 10 listopada 2026 r. i ogłosił ją w raporcie bieżącym nr 8/2026. Pieniądze trafią do obligatariuszy 14 grudnia 2026 r., czyli rok przed pierwotnym terminem wykupu 13 grudnia 2027 r.

Co dostanie obligatariusz

Dzień wcześniejszego wykupu wyznaczono na 13 grudnia 2026 r., ale to niedziela, więc zgodnie z warunkami emisji spłata przesuwa się na pierwszy dzień roboczy, 14 grudnia. Tego dnia spółka wypłaci kapitał i odsetki za bieżący okres. Według obligacje.pl obligatariusze dostaną też premię 0,5% nominału, co przy całej serii oznacza 125 tys. zł (obliczenie własne). Prawo do świadczeń będą mieli posiadacze obligacji na koniec 4 grudnia 2026 r. Od dziś do wypłaty zostały 34 dni.

Seria D została wyemitowana 13 grudnia 2024 r. Obligacje.pl przypomina, że przez niemal dwa lata notowań nie zawarto nią ani jednej transakcji na Catalyst, bo 25 mln zł objęło 11 inwestorów, w większości założyciele i menedżerowie spółki. Wcześniejszy wykup kończy więc papier, którym i tak nikt nie handlował.

Co to znaczy dla obligatariuszy

Decyzja przychodzi tydzień po przejęciu spółki przez konsorcjum Stonepeak i Energy Equation Partners, o którym pisaliśmy w newsie Anwim: nowi właściciele przejęli 100% akcji przed wykupem ANW1126. Nowi właściciele porządkują finansowanie: 16 listopada 2026 r. spółka spłaca serię ANW1126 o wartości 65 mln zł, już wycofaną z obrotu, a cztery tygodnie później serię D. Razem to 90 mln zł w ciągu miesiąca (obliczenie własne).

Grupa Anwim miała na 30 września 2026 r. 116,0 mln zł gotówki, co opisaliśmy w newsie Anwim: 116,0 mln zł gotówki przed wykupem serii ANW1126. Oba wykupy pochłoną 77,6% tej kwoty (obliczenie własne), chyba że spółka sięgnie po finansowanie od nowych właścicieli lub banków. Raport o wykupie nie mówi, skąd pochodzą pieniądze.

Nasza ocena: po 14 grudnia Anwim nie będzie miał żadnej serii na Catalyst, a spłata 90 mln zł w ciągu miesiąca zużyje większość gotówki z końca września, więc dalsze finansowanie spółki przeniesie się do nowych właścicieli i banków, poza zasięg inwestorów detalicznych.

Serie na Catalyst

ANW1227 to jedyna seria Anwimu notowana na Catalyst: 25 mln zł, wykup 13 grudnia 2027 r., z opcją wcześniejszego wykupu na żądanie emitenta. Pozostałe dane są na karcie Anwim.

Źródło: Anwim S.A., raport bieżący nr 8/2026 (10.11.2026), obligacje.pl (10.11.2026), parametry serii: GPW Catalyst.

Materiał ma charakter informacyjny i nie stanowi rekomendacji inwestycyjnej.